ISK eller aktiedepå — så väljer du rätt konto

Ett av de första valen du ställs inför som sparare är vilket slags konto du ska ha dina aktier och fonder på. De två vanligaste alternativen är investeringssparkonto (ISK) och aktiedepå, som ofta kallas aktie- och fondkonto eller AF. Valet påverkar hur du beskattas och hur mycket administration du får. Här går vi igenom skillnaderna. Det här är allmän information, inte personlig rådgivning — och för aktuella skattesatser hänvisar vi till Skatteverket.

Kort om de två kontotyperna

ISK är en kontoform som infördes för att göra det enklare att spara i aktier och fonder. I stället för att skatta på varje vinst betalar du en schablonskatt på hela innehavets värde en gång per år.

Aktiedepå (AF) är den mer traditionella kontoformen. Här beskattas du med reavinstskatt (kapitalvinstskatt) på den faktiska vinsten först när du säljer, och varje affär ska redovisas i deklarationen.

Skillnaden i beskattning är den avgörande punkten, så vi tar den i detalj.

Så fungerar schablonbeskattningen på ISK

På ett ISK betalar du skatt på ett schablonvärde som räknas fram utifrån hur mycket du haft på kontot under året, inklusive insättningar. Skattesatsen baseras på statslåneräntan plus ett påslag, med ett lagstadgat golv för hur låg den kan bli. Eftersom statslåneräntan ändras varje år varierar också ISK-skatten mellan åren.

Det viktiga att förstå är principen:

• Du beskattas på värdet, inte på vinsten.
• Du betalar skatt även om du gått back under året.
• Du behöver inte deklarera varje affär — allt sköts schablonmässigt.
• Vinster och utdelningar från svenska aktier beskattas inte separat.

Fördelen är enkelheten och att skatten oftast blir låg när avkastningen är god. Nackdelen är att du kan få betala en liten skatt även förlustår.

Eftersom exakta procentsatser ändras årligen ska du alltid kontrollera aktuell skattesats hos Skatteverket innan du räknar på ditt eget sparande.

Så fungerar reavinstskatten på aktiedepå

På en aktiedepå beskattas du i stället för faktisk kapitalvinst. Säljer du en aktie med vinst betalar du skatt på vinsten (i inkomstslaget kapital). Säljer du med förlust får du normalt göra ett avdrag som kan kvitta mot andra vinster.

Kännetecken för aktiedepån:

• Du beskattas på verklig vinst, inte på värdet.
• Går du back kan förlusten ge ett skatteavdrag.
• Varje affär ska deklareras, även om banken ofta förifyller uppgifterna.
• Utdelningar beskattas löpande.

Det här gör aktiedepån mer förmånlig i vissa situationer, till exempel om du förväntar dig låg eller ingen avkastning, eller vill kunna kvitta förluster.

För- och nackdelar i korthet

ISK passar ofta bra när:

• du sparar långsiktigt och tror på positiv avkastning över tid,
• du vill slippa deklarera varje affär,
• du framför allt handlar svenska aktier och fonder.

Aktiedepå kan passa bättre när:

• du vill kunna dra av förluster mot vinster,
• du äger utländska aktier och vill kunna räkna av utländsk källskatt på utdelning,
• du har innehav du vill kunna hantera med full kontroll över skatteeffekten.

En vanlig missuppfattning är att ISK alltid är billigast. Så är det inte alltid — vid mycket låg eller negativ avkastning kan schablonskatten bli dyrare än reavinstskatten hade blivit. Därför beror valet på din situation och dina förväntningar.

Utdelningar och kontovalet

Om du framför allt är ute efter utdelningar spelar kontot roll. På ett ISK ingår utdelning från svenska aktier i schablonen, medan utdelning på en aktiedepå beskattas löpande som kapitalinkomst. För utländska aktier tillkommer frågan om utländsk källskatt, som kan vara enklare att få tillbaka i en depå. Vi går igenom detta närmare i vår artikel om utdelningsaktier och hur utdelning beskattas.

Låt tidshorisonten styra

Oavsett kontoform är tiden din viktigaste allierade som sparare. Ju längre du låter pengarna växa, desto större roll spelar ränta-på-ränta-effekten — och desto mindre betyder enskilda skatteår. Läs mer i vår guide om ränta på ränta och matematiken bakom långsiktigt sparande.

Sammanfattning

• ISK schablonbeskattas på värdet, är enkelt och slipper deklaration av varje affär.
• Aktiedepå beskattas på faktisk vinst, tillåter förlustavdrag och passar bland annat utländska innehav.
• Valet beror på din situation, dina förväntningar och vad du sparar i.
• Skattesatserna ändras årligen — kontrollera alltid aktuella siffror hos Skatteverket.

Kom ihåg

Skatteregler ändras och beror på dina personliga förhållanden. Den här artikeln är allmän utbildning, inte personlig finansiell eller skatterådgivning. Att investera innebär en risk: historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning, och du kan förlora delar av eller hela ditt kapital. Kontrollera aktuella satser hos Skatteverket och rådgör vid behov med en oberoende rådgivare.